恒生内地盈利贡献度很快超12

发布时间：2021-01-07 09:51:04 阅读：次来源：色差计厂家

尽管危机四伏,恒生大都安然避过。

今年5月,恒生银行副董事长兼行政总裁梁高美懿走马上任。她在10月底接受本报记者专访时表示,“到今年年中,恒生的ROE是25％。去年的金融海啸中,很多银行都给外界不可靠的印象,而恒生是受海啸影响很小的。”

今年上半年,恒生银行盈利64.51亿港元,比去年下半年已回升28.1%。2009年上半年,其总资产同比增加了280亿港元至7901亿港元。

在梁高美懿看来,当金融海啸横扫银行业之际,在风险管理上偏保守的策略,以及选择与长期客户共度时艰的决定,是恒生银行得以独善其身的重要原因。

而恒生中国自2007年5月成立以来,内地业务占整个集团的除税前溢利,从去年上半年的9.4％增加至今年上半年的11.7％。目前恒生银行在内地的总投资额约74亿元,共有35个网点,包括11家分行和24家支行,今年内还将在珠三角的广州、佛山以及其他地区增设网点。

梁高美懿说,布局中国,其实与金融海啸之后香港的经营环境不佳并没有直接关系,而是未来趋势。

重整资产配置

恒生银行和汇丰银行对于中小企业的借贷占了特区政府这一借贷计划的50％。

《21世纪》:恒生银行在今年上半年的盈利同比倒退28.8%至64.51亿港元,但相比起去年下半年金融海啸肆虐时候的盈利,已回升28.1%。金融海啸发生一年来,恒生银行对自身的经营策略和业务结构做了哪些调整？

梁高美懿:最主要是去年第四季度和今年第一季度,我们都采取了保守的策略,所以呆坏账的比例比较低。对于在金融海啸中出问题的外国银行的债券和票据,恒生银行也买得很少。而香港其他银行受影响比较大的主要原因,就是因为在香港本土有借贷方面的呆坏账问题,以及购买了一些外国银行的票据。在这两方面我们都比较稳健,所以受损程度比较低。

其次,我们是一间本地银行,看重香港本地和中国内地的顾客关系,对于那些长远关系的客户,即使它们在短期内业务受到影响,我们也全力支持。今年3月份开始,经济出现复苏现象,那些客户对于恒生银行相当感激,因为我们当时没有采取一刀切的措施。

我们的强项是财富管理,在香港和内地都会重点发展该业务。比如,恒生银行没有出售雷曼迷你债券,因为我们当初衡量过每个产品对客户的风险,以及客户是否真正理解这些产品。

恒生银行有个优点,就是除了销售其他机构的金融产品,也销售恒生银行自己设计的产品,在金融产品方面相对保守一点。对于第三者的产品,我们会进行风险评估,是否合适我们的客户。

《21世纪》:理财业务是恒生的强项,如何根据市场情况,调整及加强这方面业务的发展？

梁高美懿:今年香港的股票市场蓬勃,新股上市也很兴旺,恒生银行在这方面做得不错。基金也做得不错,因为人们开始恢复信心,重新购买基金。恒生有不同种类的基金,包括债券基金、中国指数基金、ETF等。我们还有ETF在台湾地区上市,现在正在跟内地协商,希望以后在内地也能上市。

从9月份开始,香港金管局要求银行把投资产品和非投资产品的业务分开进行。所以我们从10月1日开始跟随金管局推出的新指引。

《21世纪》:上半年内地银行大量放贷,你们在香港的放贷量是否有明显变化？

梁高美懿:整个恒生银行在今年上半年的总借贷量实际上比2008年下跌了,因为那段时间很多客户想预留资金,本来要进行扩张的计划也暂且搁置,恒生也重整了自身的资产配置,不过对于中小企业的借贷量有增加。

内地在上半年为刺激经济而鼓励银行借贷,而香港特区政府唯一鼓励的就是对中小企业的借贷,出台了中小企业的借贷保障计划,从承担50％到70％后来到80％的借贷保障,使中小企业破产的个案数量减少。

恒生银行和汇丰银行对于中小企业的借贷占了特区政府这一借贷计划的50％。为了协助中小企应付严峻的经营环境,自去年底至今年11月6日,恒生已成功批出超过4394宗贷款,总金额超过126亿港元。

“以前没进入,只是因为未开放”

外资银行借贷的对象,大部分是国外的公司,和规模稍小的国企以及民营企业等,这些公司的借款规模稍微小一点。

《21世纪》:目前香港的银行经营环境比较严峻,恒生是不是因此会在内地市场多有作为？

梁高美懿:其实恒生银行在内地的发展,与香港的经营环境没有什么关系。我们一直觉得在内地发展是未来的趋势,以前没有进入,只是因为内地没有开放。

现在国内每开放一步,允许香港的银行做什么业务,我们马上就会开始做。比如说CEPA 6允许设立“异地支行”,香港的银行就纷纷提出申请。香港的公司和银行界都很想在内地发展,内地的人口、地区、资源都比香港大很多倍,13亿人口和这其中的700万人口,是不可比较的。

我们在内地的发展,首先会看在现有的规定下,有什么是可以做的,什么不可以做,我们按照规范办事。第二,人才也是我们很想着重发展的方面。内地一开放,不少香港的公司同时涌入,追求的都是同类的人才。我们每年在香港聘请很多大学毕业生,也会从香港派人到内地工作。第三是要找适合设立网点的地方,租金也要合理。第四是风险管理。

当然我们在内地的网点不多,目前只有35间,11月会在广州新开一间。我们在佛山也已提出申请设立异地支行,今年底还打算在广东省的另外两个地方申请异地支行,现在还在协商当中。在广州支行应该很快会开,是以支行的名义申请的,而另外三家是在CEPA 6的框架下以“异地支行”的名义申请,具体的时间还说不准。所以如果我们在内地同时准备设立4个网点,已经有很多事情要做了。

《21世纪》:我们注意到恒生上半年在内地的新增贷款有所减少,上半年内地放宽了银行放贷,外资行为何未能受惠？未来会否提高恒生中国的资本金？

梁高美懿:因为恒生中国从去年第四季度开始,对于自己的业务有一些调整和重新部署,采取了重质而非重量的原则,导致在内地新做的贷款减少,希望今年下半年在内地的贷款量会有所回升。

内地的银行资本雄厚,国有企业在借贷的时候可以一次性贷到很多资金。而外资银行不一样,如果有客户在香港向恒生银行贷款,完全没有问题,但在内地,我们的银行不是分行,资本与国有银行的资本相比小得多,就算有大型国企想向我们借钱,我们能借出的资金也不多,所以客户更愿意选择国有银行。这是每家外资银行都存在的问题。

即使我们增加在内地的银行的资本金,也不可能增加到国有银行的水平,比如工商银行(601398)是目前全球最大的银行,而我们的内地银行的资本也不可能超过香港的总行,所以外资银行借贷的对象,大部分是国外的公司,和规模稍小的国企以及民营企业等,这些公司的借款规模稍微小一点。

《21世纪》:那么恒生在香港的总行是否会与在内地的子行,一起开展贷款业务？

梁高美懿:问题是,人民币还不能自由兑换,如果内地企业在香港贷款,资金能否转换成人民币并拿到内地？以后能否把人民币转换回港元拿到香港还款呢？目前的限制还是很多的,如果有香港公司向恒生借贷,进入其内地的子公司,那就没有问题。

我觉得人民币的放开只是时间问题,但到底是5年、10年或者20年,大家都不知道。现在恒生也做很多人民币相关的业务,包括人民币债券、人民币存款、人民币贸易结算等,但现在能做的仍然很少。

A股整体上市:还很遥远

希望内地的业务增长,未来会超过香港,而内地所占的盈利贡献很快就超过12％。

《21世纪》:恒生银行在内地的目标,也想做一家比较本地化的银行,如何实现？

梁高美懿:是的,所以恒生在内地有楼房按揭、人民币,也努力吸纳本地的客户。我们在内地有一个品牌“优越理财”,吸纳富裕并有投资要求的客户。

香港的银行很希望在内地展开业务,但我相信香港的银行不会与内地的银行形成竞争局面。因为国内银行规模太大,分布的网络是香港银行无论如何都追赶不上的,最大的汇丰在内地的网点都不到100家。所以我相信所有外资银行都不会在传统业务上与内地银行展开竞争,因为仅仅是靠增加分行的话,速度是有限的,每设立一个网点都要做很多事情。

所以从恒生的角度来看,我们只通过不同的渠道,追逐我们想追的客户。比如用互联网,用烟台商业银行现有的网络。在香港恒生有很多分行,拥有香港第二大的银行网络,但我们也开展与“7-11”便利店的合作,因为客户追求方便。在内地,我们也在考虑是否要找合作伙伴,开展代收代付的业务,以及考虑在银行卡、电话等方面是否能提供更多的便利,以吸纳更多的客户。

《21世纪》:恒生正在留意内地的资产管理、保险公司以及股票相关业务等并购机会,你觉得并购目标需要符合哪些标准？作为外资行,你觉得目前最大的限制在哪里？

梁高美懿:我们在内地的不同领域都想进行投资,因为目前我们只能投资于两家银行,而金融事务还有空间可以做,所以我们一直与内地的有关机构,以及有兴趣的公司商谈。

如果想在内地发展保险、资产管理、证券公司等业务,我们都可以提出申请,但是监管机构是否批准,要看具体情况。首先要找到合作伙伴,其次监管机构批准我们做什么业务,用什么方式,是用合资公司还是其他形式,合作的价格如何,都是问题。如果投资额度太小,对于恒生来说,能增加什么价值？现在投资于银行则比较快,很多外资和港资银行都投资于内地的银行。

《21世纪》:恒生在2008年底以8亿元认购烟台银行20%经扩大后股权,现在带来的商业价值多少？与兴业银行(601166)的合作怎样？

梁高美懿:我们双方有很多合作,包括有1位副行长和5位高级管理人员在烟台银行工作,分别负责会计、个人理财、推广、系统和操作设计、风险管理等方面的工作。我们帮烟台银行重新做了品牌,并加紧了风险管理。

而我们与兴业银行的合作,最主要是信用卡,现在联营的信用卡已经有500万张,其他在贸易、企业方面也在谈新的协议。今年上半年,内地业务对恒生的盈利贡献约占11.7％,包括了烟台银行和兴业银行的盈利。希望内地的业务增长,未来会超过香港,而内地所占的盈利贡献很快就超过12％。

《21世纪》:恒生在内地的最新贷存比率仍高达115%,此前估计今年内不能降至内地监管要求的75%,计划如何实现在2011 年底的限期前完成目标？

梁高美懿:我们还有时间去做,所以我们在吸纳存款方面努力,包括了刚才提到的“优越理财”客户,以及企业客户、保险公司等,我们希望多点存款。

《21世纪》:此前有消息说,恒生银行正在考虑整体在A股上市,目前恒生主要考虑的是哪些方面的因素？

梁高美懿:我们很有兴趣,但目前并没有什么实质的发展,还是比较遥远的事情。